半岛体育官方网站2023玻璃纤维行业格局分析：龙头企业的稳步发展整体布局相对稳定

　　半岛体育官方网站半岛体育官方网站半岛体育官方网站玻璃纤维是一种性能优异的无机非金属材料，是以叶腊石、石英砂、石灰石等天然无机非金属矿石为原料，按一定的配方经高温熔制、拉丝、络纱等数道工艺加工而成，具有质轻、高强度、耐高温、耐腐蚀、隔热、吸音、电绝缘性能好等优点。其单丝的直径相当于一根头发丝的1/20-1/5，每束纤维原丝都有数百根甚至数千根单丝组成。玻纤能够替代钢、铝、木材、水泥、PVC等多种传统材料，广泛应用于交通运输、建筑与基础设施建设、电子电气、环保等产业。

　　玻璃纤维的分类方法有很多种:(1)根据生产时选择的原材料的不同，可将玻璃纤维分为无碱、中碱、高碱及特种玻璃纤维;(2)根据纤维外观的不同，可将玻璃纤维分为连续玻璃纤维、定长玻璃纤维、玻璃棉;(3)根据单丝直径的差异，可将玻璃纤维分为超细纤维(直径小于4μm)、高级纤维(直径在3～10μm)、中级纤维(直径大于20μm)、粗纤维(直径在30μm左右)。(4)根据纤维性能的不同，可将玻璃纤维分为普通玻璃纤维、耐强酸强碱玻璃纤维、耐强酸玻璃纤维、耐高温玻璃纤维、高强度玻璃纤维等。

　　数据显示，2020年我国实现玻璃纤维纱总产量541万吨，同比增长2.64%。受惠于内需市场持续发展壮大，玻璃纤维纱产能及产量均保持稳定增长。2021年玻璃纤维纱总产量为624万吨，同比增长15.3%，2016年到2021年年均复合增长率为10.57%。预计2022年我国玻璃纤维纱总产量达652万吨。

　　随着下业的需求不断增加，我国玻璃纤维的需求量由2016年的250万吨增至2020年的428万吨。2021年我国玻璃纤维需求量可达474万吨。

　　玻璃纤维是国家鼓励发展的新材料产业。近年来，国内玻璃纤维产量持续增长，中国已成为玻璃纤维的主要生产国。据数据显示，2021年我国玻璃纤维产量为624万吨，较去年同比增长15.3%，占全球玻璃纤维产量的65.68%。

　　玻璃纤维的生产工艺主要是坩埚法和池窑法。从产量结构来看，坩埚法是一种传统工艺，俗称坩埚法，俗称坩埚法和池窑法。“两步法”，分为制球和拉丝两个步骤将废弃的玻璃渣融入玻璃球，然后通过电加热溶解拉丝。能耗高，产品质量差。目前，坩埚法的产量占比很小，2021年为7.05%。池窑法是将叶蜡石、白云石等原料磨入窑中，加热熔化后直接拉丝，效率高，产量大，质量稳定，能耗低，是目前主流工艺，产量占比大，2021年达到92.95%。玻璃纤维行业的主要堡垒表现在政策、资金、技术等方面，行业进入门槛高，市场供应集中。根据数据，2021年中国玻璃纤维CR3超60%，CR5为81%。

　　目前，龙头企业的稳步发展已经形成。成本越低，企业利润率越大。超额收益有利于减少企业负债，进行再融资、产品升级和产能扩张，进一步降低成本，占据更大的市场份额。因此，我国玻璃纤维产业的整体布局相对稳定。玻璃纤维龙头企业规模效益显著，但各有侧重点，构成了各细分行业的不同定位。比如中国巨石粗纱产能排名世界第一，巨石和泰山在风电纱行业优势明显。光远新材、宏和科技、昆山在电子纱/布行业处于领先水平，长海股权占据玻璃纤维复合材料行业主要市场。

　　目前，我国玻璃纤维复合材料行业的代表性公司有中国巨石和泰山玻纤，后者为中材科技旗下的子公司，公司的主营业务均为玻璃纤维以及其制品，中国巨石的玻纤制品种类数量较多，营收规模较大。同时，中国巨石的全球布局较为完整，在国外设有14家海外销售公司，与100多个国家和地区的客户建立了长期稳定的合作关系。

　　图表:2022年中国玻璃纤维复合材料行业龙头企业全方位对比(单位:亿元、%)

　　中国巨石成立于1999年，并同年在上交所上市，股票代码为600176;公司注重产品研发，2008年，成功研发出E6玻璃纤维，并在美国取得专利;2016年，逐步延伸业务至上下游;2020年，着力于打造智能基地生产线。